Law of Georgia on Accounting and Financial Audit

Consolidated versions (24/12/2015 - 17/02/2016)

LAW OF GEORGIA

ON ACCOUNTING AND FINANCIAL AUDIT

Chapter I - General Provisions

Article 1 - Purpose of the Law

1. This Law determines the legal basis for keeping accounts, preparing, and presenting financial statements, as well as auditing financial statements in Georgia.

2. This Law aims to:

a) determine the legal basis for keeping accounts, preparing and presenting financial statements;

b) determine the terms and procedures for financial statements audits.

Article 2 - Definition of terms used in the Law

For the purposes of this Law, the terms used in it shall have the following meaning:

a) accounting – a system for collecting, measuring, sorting, and transferring information about the changes in the economic operations of an entity in monetary terms;

b) accountant – a natural person directly involved in keeping accounts and/or preparing financial statements;

c) accounting documents – primary documents evidencing an economic event, accounting registers and internal instructions for their understanding;

d) financial statements – structured demonstration of the financial position and financial performance of an entity;

e) entity – a natural person (individual entrepreneur), legal entity under private law, budgetary organisation, or a legal entity under public law;

f) financial statements audit (‘audit’) – the work conducted by an auditor and/or an audit firm for:

f.a) expressing an auditor/audit firm opinion on the truthfulness and completeness of financial statements (including special-purpose statements);

f.b) expressing assurance of an auditor/ audit firm by reviewing financial statements;

f.c) expressing a respective opinion on other substantiated and/or limited assurance agreements.

g) auditor – a certified person being a member of an accredited professional organisation, registered with the Register of Auditors and providing professional services;

h) audit (auditing) firm (‘audit firm’) – a legal person registered in Georgia or a branch of a foreign-registered legal person in Georgia being a member of an accredited professional organisation, registered with the Register of Auditors, and providing professional services through a certified person (persons);

i) professional services – services requiring accounting and related skills when providing professional services by an auditor/audit firm in the fields of accounting, auditing, taxation, financial management or business consultancy;

j) certified person – a natural person recognised as a certified professional accountant or a certified accountant by an accredited professional organisation, and evidencing his/her qualifications under the continuing education standards determined by an accredited professional organisation;

k) certified professional accountant – a natural person certified in the International Financial Reporting Standards (IFRS) under the professional certification standards;

l) certified accountant – a natural person certified in the International Financial Reporting Standards for Small and Medium Enterprises (IFRS for SMEs) under the professional certification standards;

m) agreement partner – an auditor/a certified person engaged in an audit firm responsible for auditing and the issued auditor report;

n) auditor report – a document issued by an auditor/audit firm on audit results confirming the compliance/noncompliance of individual and/or consolidated financial statements of an entity with accounting standards and norms determined by the legislation;

o) assurance agreement – an agreement when an auditor/ audit firm expresses an opinion on complying the assessment and/or the measurement result of a subject matter with the relevant criteria aiming at increasing the level of trust of the third parties;

p) professional certification standard – a set of norms established by an accredited professional organisation for recognising a person as certified and that corresponds to the International Education Standards (IES) determined by the International Federation of Accountants (IFAC);

q) continuing education standard – a set of norms established by an accredited professional organisation for maintaining the qualification and status of a certified person;

r) accredited professional organisation – a professional organisation of accountants and/or auditors registered as a non-entrepreneurial (non-commercial) legal person under the legislation of Georgia and is a full member of the International Federation of Accountants (IFAC) or of a regional organisation recognised by the International Federation of Accountants (IFAC), or is an accredited person under the requirements of this Law.

Chapter II - Accounting and Financial Reporting

Article 3 - Legal basis for accounting and financial reporting

1. Accounting shall be regulated by this Law and other normative acts of Georgia. Accounting must comply with accounting standards.

2. Accounting standards shall include the public sector accounting standards and the private sector accounting standards.

3. Public sector accounting standards shall be the accounting and financial reporting procedures established for budgetary organisations and legal entities under public law.

4. The Government of Georgia may impose the obligation on certain categories of public sector institutions to apply the private sector accounting standards considering their types of activities.

5. The Minister of Finance of Georgia shall determine the public sector accounting standards.

6. The private sector accounting standards include the IFRS, IFRS for SMEs and local (national) financial reporting standards for non-entrepreneurial (non-commercial) legal persons.

7. The IFRS shall be the standards and interpretations adopted by the International Accounting Standards Board (IASB) and shall include:

a) international financial reporting standards

b) international accounting standards

c) interpretations adopted by the International Financial Reporting Interpretations Committee (IFRIC) or the Standing Interpretations Committee (SIC).

8. The IFRS for SMEs shall be the international financial reporting standards for small and medium enterprises approved by the IASB.

9. The local (national) financial reporting standards for non-entrepreneurial (non-commercial) legal persons shall be the financial reporting standards recommended for non-entrepreneurial (non-commercial) legal persons to be established by an accredited professional organisation considering the international practice and experience.

10. An accredited professional organisation being a full member of the IFAC shall translate the IFRS and IFRS for SMEs into Georgian and issue them to ensure their availability in the state language of Georgia.

11. An accredited professional organisation shall submit the translated into Georgian IFRS and IFRS for SMEs referred to in paragraph 10 of this article, as well as the local (national) financial reporting standards for non-entrepreneurial (non-commercial) legal persons established by the above accredited organisation, to the Legal Entity under Public Law – the Georgian National Agency for Standards and Metrology (‘GeoSTM’) for registration and publishing it thereafter.

12. Application of the Georgian translation of the IFRS and IFRS for SMEs registered under paragraph 11 of this article being applicable only for the respective period shall be mandatory. A person may also use an English version of the standards.

Article 4 - Keeping of accounts

1. An entity shall keep accounts under this article.

2. For applying the private sector accounting standards, a business entity may be deemed as a small and medium enterprise or a micro enterprise considering the conditions determined in paragraph 3 of this article.

3. A business entity shall be deemed as:

a) a micro enterprise if, under the Tax Code of Georgia, it is a person having the status of a micro business, a small business or a fixed-rate taxpayer. A fixed-rate taxpayer shall be considered as a micro enterprise only in the area of its respective activities;

b) a small and a medium enterprise if it cannot meet the criteria established for a micro enterprise.

4. Entities provided for by Article 7(4)(a)(b) of this Law shall keep accounts under the IFRS.

5. Small and medium entities shall keep accounts under the IFRS for SMEs. Additionally, they may apply the IFRS.

6. Micro enterprises shall not be obliged to keep accounts.

7. A legal entity under private law, except for a business entity, shall keep accounts under the local (national) financial reporting standards for non-entrepreneurial (non-commercial) legal entities, unless otherwise provided for by the legislation. Additionally, the legal entity under private law may apply the IFRS or IFRS for SMEs.

8. A budgetary organisation and a legal entity under public law shall keep accounts under the public sector accounting standards, except as provided for by Article 3(4) of this Law.

9. An entity may keep accounts on its own, through a hired person, or by outsourcing accounting services. Rendering accounting services by a person to an entity shall be considered accounting services.

10. An accountant may be both a certified or uncertified person.

11. An accounting document shall not be a public document. Except for the entity concerned, this document shall be available to a controlling/supervisory body in the cases provided for by the legislation of Georgia, and to other person with the consent of a respective entity.

12. An entity shall retain an accounting document for six years from the end of a respective accounting period, except as provided for by the legislation of Georgia.

Chapter III - Audit

Article 5 - Legal basis for auditing

1. The legal basis for auditing shall be determined by this Law.

2. Audits in Georgia shall be conducted in compliance with the International Standards on Auditing (ISA).

3. The ISA shall be a reference book of the IFAC-approved official international documents for auditing and assurance services adopted and issued by the IFAC as of the date this Law was enacted. The above documents shall be revised, modified, approved, and issued by the IFAC or its assignee.

4. A reference book of the official international documents for auditing and assurance services shall be a set of documents issued by the IFAC as a guide for auditing and providing related services.

5. For making available the ISA in the state language of Georgia, an accredited professional organisation being a full member of the IFAC shall translate the ISA into Georgian and issue it.

6. An accredited professional organisation shall submit the Georgian translation of the ISA referred to in paragraph 5 of this article to GeoSTM for registration and publishing it thereafter.

7. Application of the Georgian translation of the ISA registered under paragraph 6 of this article being applicable only for the respective period shall be mandatory. A person may also use an English version of the standards.

Article 6 - Granting authorization for auditing

1. A legal person registered in Georgia, a branch of a foreign-registered person in Georgia, and a natural person shall obtain authorisation for auditing upon their registration with the Register of Auditors (‘the Register’).

2. An accredited professional organisation (organisations) shall maintain the Register.

3. A legal person registered in Georgia, a branch of a foreign-registered person in Georgia, or a natural person shall apply for registration with the Register to the accredited professional organisation being the member of.

4. If a legal person registered in Georgia, a branch of a foreign-registered person in Georgia or a natural person meets the respective requirements under paragraphs 6-9 of this article, an accredited professional organisation shall be obliged to register them with the respective Register.

5. There shall be the following two types of the Register:

a) the register of persons having the right to conduct statutory audits, where the auditors/audit firms authorised to conduct statutory audits are registered;

b) the register of persons having no right to conduct statutory audits, where the auditors/audit firms having no authorisation to conduct statutory audits are registered.

6. A legal person registered in Georgia or a branch of a foreign-registered person in Georgia interested in registering with the Register of persons authorised to conduct statutory audits must meet the following conditions:

a) have at least one certified professional accountant employed;

b) be a member of an accredited professional organisation;

c) have a quality control system;

d) have a report of the first or the second category obtained after monitoring of the quality control system;

e) have the auditing methodology complying with the ISA.

7. A natural person interested in registering with the Register of persons authorised to conduct statutory audits must meet the following conditions:

a) be a certified professional accountant;

b) be a member of an accredited professional organisation;

c) have a quality control system;

d) have a report of the first or the second category obtained after monitoring of the quality control system;

e) have the auditing methodology complying with the ISA.

8. A legal person registered in Georgia or a branch of a foreign-registered person in Georgia interested in registering with the Register of persons having no authorisation to conduct statutory audits must meet the following conditions:

a) have at least one certified professional accountant employed;

b) be a member of an accredited professional organisation;

c) have a quality control system;

d) have a report of the first or the second category obtained after monitoring of the quality control system;

e) have the auditing methodology complying with the ISA.

9. A natural person interested in registering with the Register of persons having no authorisation to conduct statutory audits must meet the following conditions:

a) be a certified accountant;

b) be a member of an accredited professional organisation;

c) have a quality control system;

d) have the auditing methodology complying with the ISA.

10. An accredited professional organisation may not refuse to admit a legal person registered in Georgia, a branch of a foreign-registered person in Georgia or a natural person to the organisation when they meet the respective requirements under paragraphs 6-9 of this article, except for the requirement of being a member of an accredited professional organisation.

11. An accredited professional organisation shall have the right to register a legal person registered in Georgia, a branch of a foreign-registered person in Georgia, or a natural person with the Register of persons authorised to conduct statutory audits if the above organisation is a full member of the IFAC, or a full member of a regional organisation recognised by the IFAC, or after passing the control by Legal Entity under Public Law - the Unified National Body of Accreditation - Accreditation Center (‘the UNBAAC’) without remarks one year after the accreditation.

12. An accredited professional organisation shall be obliged to recognise natural persons as certified professional accountants if they are full members of a professional organisation being a full member of the IFAC in a member country of the Organisation for Economic Cooperation and Development (OECD).Otherwise an accredited professional organisation may require proof of his/her knowledge.

13. Except as provided for in paragraph 12 of this article, the Government of Georgia may establish a list of the states to be mandatory for an accredited professional organisation to recognise natural persons as certified professional accountants if they are full members of a professional organisation being a full member of the IFAC in the above states.

14. If the UNBAAC confirms a professional certification standard established by an accredited professional organisation to be the same as applied by the organisation for certifying persons before it obtained accreditation, the accredited professional organisation may recognise the person certified by it under this certification standard as a certified professional accountant.

15. An auditor/audit firm failing to meet the conditions for registration with the respective register shall be subject to removal from this register.

16. If an auditor/audit firm fail to meet the conditions for registration with the respective register, they shall be obliged to give a notice about it to the accredited professional organisation they are members of, within five working days. If the auditor/audit firm fail to meet this requirement, the above accredited professional organisation shall impose a disciplinary liability on them.

17. After receiving the information under paragraph 16 of this article, an accredited professional organisation shall be obliged to remove the auditor/audit firm from the respective register within five working days.

18. An audit shall not be considered as conducted if a legal person registered in Georgia, a branch of a foreign-registered person in Georgia or a natural person has conducted it without registering with the respective register.

19. An auditor/audit firm may apply any time to an accredited professional organisation for removing it from the respective register, except as provided for by paragraph 16 of this article.

Article 7 - Auditing

1. An auditor or an audit firm may conduct an audit of an entity.

2. Audit may be statutory or voluntary.

3. The obligation of statutory auditing shall be imposed by this Law or other normative act of Georgia.

4. Statutory audit shall be conducted:

a) for the entities under the supervision of the National Bank of Georgia being obliged to conduct annual audits;

b) for the enterprises meeting the respective criteria established by the Government of Georgia;

c) in the other cases provided for by the legislation of Georgia, except for the entities under subparagraphs (a) and (b) of this paragraph.

5. A statutory audit shall be conducted annually no later than 31 October of the year following the current calendar year, unless otherwise defined by the legislation of Georgia.

6. If the entities under paragraph 4(b)(c) of this article fail to meet the requirements in paragraph 5 of this article, a person assigned by the Government of Georgia shall hire an auditor at the expense of an entity for conducting an audit of the entity.

7. Only an auditor/audit firm registered with the Register of persons authorised to conduct statutory audits may conduct a statutory audit. Additionally, the above auditor/a certified professional accountant employed by the above audit firm must conduct the audit.

8. The entities under paragraph 4(b)(c) of this article shall be obliged to present the audited financial statements to the person assigned by the Government of Georgia for publication in the manner determined by the Government of Georgia, unless otherwise provided for by the legislation of Georgia.

9. A voluntary audit shall be conducted by the decision of an authorised person (persons) or in the other cases as provided by the legislation of Georgia.

10. An auditor, an audit firm or an agreement partner accordingly, shall certify the auditor report by signing it.

11. An agreement partner may be identified by applying an internal procedure of an audit firm. Failure to meet this requirement shall entail disciplinary liability to be imposed on the audit firm by the accredited professional organisation it is a member of.

12. (Deleted – 21.12.2012, No 135)

Law of Georgia No 135 of 21 December 2012 – website, 30.12.2012

Article 8 - Audit quality assurance

1. An auditor/audit firm shall be responsible for developing and applying proper quality control system policy and procedures under the requirements of the IFAC.

2. Quality control system shall be a combination of rules and procedures established by an auditor/audit firm under the International Standard on Quality Control (ISQC) aimed at conducting an audit by an auditor/audit firm in compliance with the financial statements audit objectives and general principles.

3. The ISQC shall be the standards and instructions established by the International Auditing and Assurance Standards Board (IAASB) on the quality control system of the persons conducting audit and reviewing financial statements, as well as rendering other assurance and related services.

4. For making available the ISQC in the state language of Georgia, an accredited professional organisation being a full member of the IFAC shall translate the ISQC into Georgian and issue it.

5. An accredited professional organisation shall submit the Georgian translation of the ISQC referred to in paragraph 4 of this article to GeoSTM for registration and publishing it thereafter.

6. Monitoring the quality control system of an auditor/audit firm shall be conducted by an accredited professional organisation the above auditor/audit firm is a member of. Monitoring of the quality control system shall be conducted at least once in three years.

7. Monitoring the quality control system shall be an assessment of the quality control system by an auditor/audit firm through checking the auditor reports and the process of their drafting.

8. Monitoring the quality control system shall be conducted under the GeoSTM-registered regulations for quality control system monitoring. An accredited professional organisation being a full member of the IFAC shall submit the above regulations to GeoSTM for registration.

9. An accredited professional organisation shall monitor the quality control system of an auditor/audit firm through a quality controller.

10. Within six months from conducting the quality control system monitoring, the quality controller shall draw up a monitoring report under the ISQC. Copies of the monitoring report shall be forwarded to the auditor/audit firm and the accredited professional organisation.

11. An audit firm shall be obliged to make the monitoring report public to all the certified persons employed by the firm. Failure to meet this requirement shall entail disciplinary liability to be imposed on the audit firm by the accredited professional organisation it is a member of.

12. A monitoring report may have the following four categories:

a) first category report – when an auditor/audit firm passes the quality control system monitoring without remarks;

b) second category report – when an auditor/ audit firm passes the quality control system monitoring with minor remarks;

c) third category report – when an auditor/audit firm passes the quality control system monitoring with significant remarks;

d) fourth category report – when an auditor/audit firm fails to pass the quality control system monitoring.

13. Quality controllers shall be obliged to include in the monitoring report their remarks and/or opinions on the auditor/audit firm, as well as on all the certified persons employed by the audit firm.

14. If the quality control system of an auditor is monitored, the auditor shall be held responsible. If the quality control system of an audit firm is monitored, the audit firm shall be held responsible and/or the respective agreement partner shall be held responsible for each specific auditor report. 15. An accredited professional organisation shall review the monitoring report and make a decision under this article on both the auditor/audit firm and all the certified persons employed by the firm.

16. An auditor/audit firm, as well as all the certified persons employed by the firm may participate, in person and/or through their representative, in reviewing the monitoring report on them and submit an explanation.

17. If an auditor/audit firm fails to pass the quality control system monitoring, the respective accredited professional organisation shall be obliged to remove it from the respective register.

18. Based on the monitoring results of a quality control system, in the presence of respective grounds, an accredited professional organisation shall be obliged to transfer an auditor/audit firm from one type of register to the other type of register.

19. Based on the monitoring report results, an accredited professional organisation shall make a decision with respect to a certified person on:

a) retaining validity of the certificate;

b) fixing a time frame for correcting mistakes;

c) suspending validity of the certificate.

20. An accredited professional organisation may make one or more decisions under paragraph 19 of this article with respect to a certified person.

21. If a certified person fails to correct mistakes within the time frame fixed by the accredited professional organisation, validity of the certificate shall be suspended. In the case of failure to correct mistakes, the accredited professional organisation shall be obliged to publish the remarks on the certified person.

22. When suspending validity of a certificate by an accredited professional organisation in the cases provided for in this article, a natural person may apply for renewing the certificate one year after it was suspended.

Article 9 - Code of ethics

1. When providing professional services, an auditor/audit firm shall be obliged to observe the Code of Ethics for professional accountants (IESBA Code) established by the IFAC and translated into Georgian and registered under paragraph 3 of this article.

2. The IESBA Code of Ethics for professional accountants must be translated into Georgian and issued by an accredited professional organisation being a full member of the IFAC.

3. An accredited professional organisation shall submit the Georgian translation of the IESBA Code referred to in paragraph 2 of this article to GeoSTM for registration and publishing it thereafter.

4. An auditor/audit firm must be independent of the entity being audited. Additionally, the auditor/audit firm cannot be involved in the decision-making process of the entity.

5. An auditor/audit firm may not conduct an audit if:

a) there is a financial and/or other interest between the entity and the auditor/audit firm that may affect the content of the auditor report issued to the entity;

b) the entity and the auditor/audit firm are interdependent persons under the Tax Code of Georgia;

c) there are labour relations between the entity and the auditor/audit firm.

6. For the purposes of this article, a financial interest shall be an interest in stocks and other securities, loans, and other debt liabilities, including the rights and obligations that imply obtaining the above interest, as well as financial derivatives directly connected with obtaining this interest.

7. Divergence of opinion on accounting issues may not serve as a basis for termination of contractual relations with an auditor/audit firm.

8. If the requirements under paragraphs 1, 4 or 5 of this article are violated:

a) a disciplinary liability shall be imposed on an auditor/audit firm by the accredited professional organisation the auditor/audit firm is a member of;

b) a statutory audit shall not be considered as conducted.

9. This article shall also apply to a quality controller and a certified person employed by an audit firm when performing their respective duties.

Article 10 - Information confidentiality

1. The information received by an auditor/audit firm during the course of providing professional services shall be a professional secret.

2. Except as provided for by the legislation of Georgia, an auditor/audit firm shall be obliged to:

a) observe professional secrecy regardless of the time passed and the type of activity changed;

b) observe professional secrecy unless the entity consents it to be disclosed.

3. If the auditor/audit firm is changed, a preceding auditor/audit firm may convey the respective information about the entity audited to the following auditor/audit firm.

4. An auditor/audit firm may convey the information received during the course of providing professional services to other person with the consent of the entity.

5. Failure to meet the requirements under paragraph 2 of this article shall entail disciplinary liability to be imposed on an auditor/audit firm by the accredited professional organisation the auditor/audit firm is a member of. Suspension of the accredited professional organisation membership may also be applied as a form of disciplinary liability.

6. This article shall also apply to the quality controller and a certified person employed by an audit firm with respect to the information they receive when performing their respective duties.

Chapter IV - Accredited Professional Organisation

Article 11 - Accreditation of professional organisations

1. For the purposes of this Law, an accredited organisation may only be a professional organisation of accountants and/or auditors established under the legislation of Georgia and registered as a non-entrepreneurial (non-commercial) legal person and meeting the requirements of this Article.

2. The UNBAAC shall accredit a professional organisation of accountants and/or auditors.

3. A professional organisation of accountants and/or auditors not being a full member of the IFAC or of a regional organisation recognised by the IFAC shall obtain accreditation if its internal policy and procedures comply with the requirements of the IFAC with respect to the issues specified below:

a) the monitoring mechanism for quality control system of its member auditors/audit firms;

b) the education requirements for certified persons and their certification system;

c) the system for observing requirements of the IESBA Code of Ethics by its members;

d) the system for imposing disciplinary liability.

4. A professional organisation of accountants and/or auditors referred to in paragraph 3 of this article shall be granted accreditation for as long as five years. The organisation may request a second accreditation three years after expiry of the previous accreditation term.

5. Professional organisation of accountants and/or auditors referred to in paragraph 3 of this article shall be extended accreditation for one more year if the organisation obtains the status of an IFAC associate member.

6. The UNBAAC shall annually monitor compliance of a professional organisation of accountants and/or auditors referred to in paragraph 3 of this article with the accreditation conditions.

7. For the purposes of this Law, a professional organisation of accountants and/or auditors being a full member of the IFAC or a regional organisation recognised by the IFAC shall be considered as being accredited throughout its membership.

8. A professional organisation of accountants and/or auditors referred to in paragraph 7 of this article shall be obliged to confirm its membership respectively of the IFAC or a regional organisation recognised by the IFAC to the UNBAAC during the first year.

9. If a professional organisation of accountants and/or auditors referred to in paragraph 7 of this article was suspended its membership respectively of the IFAC or a regional organisation recognised by the IFAC shall be obliged to notify the UNBAAC about the above suspension within one month from the suspension.

10. For the purposes of this Law, if more than 50 per cent of the members of a professional organisation of accountants and/or auditors are members of the professional organisation of accountants and/or auditors whose accreditation term has expired, then the above professional organisations of accountants and/or auditors shall be considered to be the same. Consequently, the above professional organisation of accountants and/or auditors may apply to the UNBAAC for obtaining accreditation three years after the registration.

11. The UNBAAC shall establish accreditation procedures in accordance with the requirements under paragraph 3 of this article.

Article 12 - Competence of accredited professional organisations

1. An accredited professional organisation being a full member of the IFAC shall be obliged to:

a) translate into Georgian, submit to GeoSTM for registration, and issue the following documents:

a.a) the IFRS

a.b) the IFRS for SMEs

a.c) the ISA

a.d) the ISQC

a.e) the IESBA Code.

b) establish, submit to GeoSTM for registration, and issue:

b.a) the certification procedures for quality controllers;

b.b) the regulations for quality control system monitoring under the IFAC requirements.

2. An accredited professional organisation shall be responsible for:

a) drawing up and publishing the local (national) financial reporting standards for non-entrepreneurial (non-commercial) legal persons, and submitting them to GeoSTM for registration;

b) developing and issuing reference (sample) report plans for accounting;

c) training accountants;

d) certifying natural persons, particularly:

d.a) certifying accountants (as certified professional accountants and certified accountants);

d.b) certifying quality controllers under the certification procedures referred to in paragraph 1(b.a) of this article;

d.c) other types of certification in agreement with administrative bodies or other interested persons.

e) conducting disciplinary proceedings against an auditor/audit firm being a member of the organisation and a certified person employed by the above audit firm;

f) developing, establishing and applying a continuous education standard;

g) controlling compliance with the requirements of the IFAC Code of ethics by its members;

h) conducting the quality control system monitoring under the regulations referred to in paragraph 1(b.b) of this article;

i) publishing the list of persons certified by the organistation on its own website;

j) maintaining a register of the auditors/audit firms being members of the organisation, and ensuring the register is publicly available.

3. Apart from the activities under this article, an accredited professional organisation may perform any other activity provided for by the founding documents and/or permitted by law.

4. An accredited professional organisation shall certify persons as certified professional accountants and certified accountants in accordance with the International Education Standard (IES) requirements of the IFAC.

5. Programmes for certification of persons as certified professional accountants and certified accountants must be public. Additionally, the above programmes must specify the minimum mandatory knowledge requirements for recognising a person as being certified.

6. An accredited professional organisation shall be obliged to publish the information about the income amounts of the auditors/audit firms. Additionally, it shall be obliged to classify the incomes of the auditors/audit firms by the types of services rendered.

7. An accredited professional organisation must publish the information on the incomes referred to in paragraph 6 of this article annually before the end of the year following the current year.

8. An accredited professional organisation shall be obliged to post the annual report on the organisation activity on its own website and/or publish it in the press before the first of July of the year following the current year. If an accredited professional organisation posts a report on the activities on its own website, it shall be obliged to keep the report on the website for at least three years after it was published.

Chapter V - Liability and Resolution of Disputes

Article 13 - Liability for violation of this Law

1. Violation of the requirements under this Law shall entail liability defined by this article, unless the respective legislation provides for other liability for this action (action/inaction).

2. If the entities specified in Article 7(4)(b)(c) violate the requirements under Article 7(5) of this Law, a violating entity shall be fined GEL 10 000 but it shall not release the entity from the obligation to conduct an audit.

Article 14 - Rules for imposing liability

1. Detection of a violation as provided for in Article 13 of this Law shall be the grounds for initiating the violation proceedings. A violation report shall be drawn up to be signed by the person authorised to draw up this type of report.

2. When detecting a violation as provided for in Article 13 of this Law, a person assigned by the Government of Georgia shall draw up the violation report on the entities under Article 7(4)(b)(c) of the same Law, unless otherwise provided for by the legislation of Georgia.

3. A violation report shall include: the report date; the position, the name and surname of the of the report preparer; the details of the violator, including a personal number or a taxpayer identification number; description of the violation; the normative act providing for the liability for the current violation.

4. A person the proceedings have been in progress against shall be notified about initiating the above proceedings and be provided with one copy of the violation report.

5. A person may participate, in person and/or through the representative, in the proceedings initiated, and present an explanation.

6. When detecting a violation as provided for in Article 13 of this Law, a person assigned by the Government of Georgia shall make a decision on fining the entities under Article 7(4)(b)(c) of the same Law, unless otherwise provided for by the legislation of Georgia.

7. A decision on the violation shall be made within one month after preparing the report. One copy of the decision shall be forwarded to the person the proceedings have been in progress against within five days after the decision.

8. The decision on the violation shall specify: the name of a decision-making body/person; the date of the proceedings; the details of the person the case was reviewed against; the facts substantiated during the course of the proceedings; the normative act providing for the liability for the current violation; the description of the decision; the time frame and procedure for appealing the decision.

9. A person shall pay the fine imposed under this Law within 30 days from receiving the decision on fining.

10. The fine imposed by this Law shall be transferred to the budget in the manner determined by the Budget Code of Georgia.

Article 15 - Resolution of Disputes

1. A dispute arising from this Law shall be discussed and resolved in the manner determined by the legislation of Georgia considering the requirements of this article.

2. A monitoring report shall be appealed along with a decision by the accredited professional organisation.

3. An auditor, an audit firm, or a certified person employed by the audit firm may appeal the decision by an accredited professional organisation on the monitoring report within 30 days after receiving the decision.

4. A decision on the violation shall be appealed in the court in the manner determined by the Administrative Procedures Code of Georgia.

5. Appealing a decision on the violation shall not suspend the validity of this decision.

Chapter VI - Transitional and Final Provisions

Article 16 - Transitional provisions

1. Normative acts adopted by the resolutions of the Collegium of the Council on Audit Activity of the Parliament of Georgia and the Standard Commission on Accounting of the Parliament of Georgia, as well as the normative acts applicable as of 1 January 2013 in the field of accounting and auditing shall be valid until the obligation of applying the respective standards under this Law enters into force.

2. Temporary accounting standards referred to in the Law of Georgia on Regulation of Accounting and Financial Reporting shall be valid until 31 December 2015.

3. Auditor qualification certificates issued by the Council on Audit Activity of the Parliament of Georgia being valid as of 1 January 2013 shall be effective for five years starting as from 1 January 2013.

4. A certified person referred to in paragraph 3 of this article and an audit firm having engaged this certified person may be registered only with the Register of persons having no authorisation to conduct a statutory audit.

5. An accredited professional organisation shall draw up programmes for certifying accountants (as certified professional accountants and certified accountants) before 1 July 2013.

6. An accredited professional organisation being a full member of the IFAC shall draw up a quality controller certification programme and the regulations for the quality control system monitoring before 1 January 2013.

7. Financial reporting under the IFRS shall be mandatory as from 1 June 2015, unless otherwise provided for by the legislation of Georgia. Additionally, an entity may apply the above standards until 31 December 2015.

8. Financial reporting under the IFRS for SMEs shall be mandatory as from 1 June 2015, unless otherwise provided for by the legislation of Georgia. Additionally, an entity may apply the above standards until 31 December 2015.

9. Auditors/audit firms defined by the Government of Georgia under Section II of Article 202 of the Tax Code of Georgia shall be subject to registration with the Register of persons authorised to conduct a statutory audit after 1 January 2013.

10. The procedure under paragraph 9 of this article shall be effective for four years as from 1 January 2013. Additionally, the quality control system monitoring of the auditors/audit firms referred to in the above paragraph shall not be conducted for three years as from 1 January 2013.

11. An auditor/audit firm having registered with any type of register may audit the entities under Article 7(4)(c) of this Law for three years as from 1 January 2013.

12. An auditor/audit firm having registered with any type of register may audit financial statements for 2012 and 2013 of the entities under Article 7(4) of this Law.

13. The UNBAAC shall submit the accreditation procedure defined by Article 11(11) of this Law to the Budget and Finance Committee of the Parliament of Georgia before 31 December 2015.

14. Assets in the possession of the Commission on Audit Activity of the Parliament of Georgia shall be transferred to the Ministry of Economy and Sustainable Development of Georgia after liquidating the above Commission.

15. Auditors/audit firms shall not be required to become members of professional organisations until 1 June 2016.

16. The Commission on Audit Activity of the Parliament of Georgia shall, upon its liquidation, transfer the unified register of individual auditors and audit firms to a Legal Entity under Public Law – the National Agency of Public Registry.

17. A professional organisation accredited before 1 June 2016 shall register an auditor/audit firm with an appropriate register without requesting it to become a member of this organisation. Furthermore, an auditor/audit firm that is not registered with an appropriate register shall have no right to conduct an audit.

18. Until 1 June 2016, the following documents translated into Georgian language and/or developed and published by an accredited professional organisation shall be used for the purposes of Article 3, 5, 8 and 9 and this article: the quality assurance assessor certification programme and the quality assurance system monitoring regulations, recent versions of the International Financial Reporting Standards (IFRS), the International Financial Reporting Standards for Small and Medium-sized Entities (IFRS for SMEs), the International Standards on Auditing (ISA) and the International Ethics Standards Board for Accountants (IESBA code) established by International Federation of Accountants (IFAC). During the period specified in this paragraph, provisional accounting standards defined under the Law of Georgia on Regulation of Accounting and Reporting shall also apply. Further, preparation of a financial report under paragraph 7 and 8 of this article by an entity according to international standards shall be voluntary, unless otherwise determined by the legislation of Georgia, and a person shall have the right to use these standards.

Law of Georgia No 135 of 21 December 2012 – website, 30.12.2012

Law of Georgia No 847 of 24 July 2013 – website, 12.8.2013

Law of Georgia No 1847 of 25 December 2013 – website, 28.12.2013

Law of Georgia No 1885 of 26 December 2013 – website, 28.12.2013

Law of Georgia No 2956 of 12 December 2014 – website, 23.12.2014

Law of Georgia No 3626 of 28 May 2015 – website, 3.6.2015

Law of Georgia No 4722 of 24 December 2015 – website, 29.12.2015

Article 17 - Final provisions

1. The following shall be declared invalid as from 1 January 2013:

a) The Law of Georgia on Audit Activities of 7 February 1995 (The Gazette of the Parliament of Georgia, No 23-26 of 1994-95, Art. 496);

b) The Law of Georgia on Regulation of Accounting and Reporting of 5 February 1999 (The Legislative Herald of Georgia, No 4(11) of 1999, Art.18);

c) Resolution of the Parliament of Georgia on the Council on Audit Activity of the Parliament of Georgia of 30 June 1995 (The Gazette of the Parliament of Georgia, No 27-30 of 1994-95, Art. 656);

d) Resolution of the Parliament of Georgia on the Standard Commission of Accounting of the Parliament of Georgia of 19 March 1999 (The Legislative Herald of Georgia, No 16(23) of 1999, Art. 239).

2. This Law, except for Articles 1-15 and Article 16(1-4, 7-12), shall be enacted upon the publication.

3. Articles 1-15 and Article 16(1-4, 7-12) of this Law shall be enacted as from 1 January 2013.

President of Georgia Mikheil Saakashvili

Tbilisi

29 June 2012

No 6598-ES

Закон Грузии

Об аудите бухгалтерского учета и финансовой отчетности

Глава I

Общие положения

Статья 1. Цель Закона

1. Настоящий Закон устанавливает правовые основы ведения бухгалтерского учета, подготовки, представления финансовой отчетности и проведения аудита финансовой отчетности в Грузии.

2. Целью настоящего Закона является:

а) определение правовых основ ведения бухгалтерского учета, подготовки и представления финансовой отчетности;

б) определение условий и правил проведения аудита финансовой отчетности.

Статья 2. Разъяснение терминов, используемых в Законе

В целях настоящего Закона используемые в нем термины имеют следующие значения:

а) бухгалтерский учет – система сбора, измерения, группировки и передачи информации об изменениях хозяйственных операций субъекта в денежном выражении;

б) бухгалтер – физическое лицо, непосредственно ведущее бухгалтерский учет или (и) подготавливающее финансовую отчетность;

в) документы бухгалтерского учета – первичные документы, удостоверяющие хозяйственное событие, регистры бухгалтерского учета и внутренние инструкции, необходимые для их понимания;

г) финансовая отчетность – структурированное отражение финансового положения субъекта и финансовых результатов его деятельности;

д) субъект – физическое лицо (индивидуальный предприниматель), юридическое лицо частного права, бюджетная организация, юридическое лицо публичного права;

е) аудит финансовой отчетности (далее – аудит) – работа, проведенная аудитором/аудиторской (аудитной) фирмой, направленная:

е.а) на выражение мнения аудитора/аудиторской (аудитной) фирмы по поводу достоверности и полноты финансовой отчетности (в том числе – отчетности специального назначения);

е.б) на выражение аудитором/аудиторской (аудитной) фирмой разумной уверенности в достоверности в результате обзора финансовой отчетности;

е.в) на изложение соответствующих соображений, связанных с другой обоснованной сделкой или (и) сделкой с ограниченными правомочиями;

ж) аудитор – сертифицированное лицо, являющееся членом аккредитованной профессиональной организации, зарегистрированное в реестре аудиторов и оказывающее профессиональные услуги;

з) аудиторская (аудитная) фирма (далее – аудиторская фирма) – зарегистрированное в Грузии юридическое лицо или филиал зарегистрированного за рубежом юридического лица в Грузии, являющиеся членами аккредитованной профессиональной организации, зарегистрированные в Реестре аудиторов и оказывающие профессиональные услуги посредством сертифицированного лица (лиц);

и) профессиональные услуги – услуги, при оказании которыхтребуются бухгалтерские и связанные с ними навыки, когда аудитор/аудиторская фирма осуществляет обслуживание в бухгалтерской, аудиторской, налоговой сфере, в сфере финансового менеджмента или бизнес-консультационной сфере;

к) сертифицированное лицо – физическое лицо, признанное аккредитованной профессиональной организацией сертифицированным профессиональным бухгалтером или сертифицированным бухгалтером и удостоверяющее свою квалификацию в соответствии со стандартом длительного образования, установленным аккредитованной профессиональной организацией;

л) сертифицированный профессиональный бухгалтер – физическое лицо, сертифицированное в соответствии со стандартом профессиональной сертификации, в рамках международных стандартов финансовой отчетности (IFRS);

м) сертифицированный бухгалтер – физическое лицо, сертифицированное в соответствии со стандартом профессиональной сертификации, в рамках международных стандартов финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs);

н) партнер по сделке – аудитор/сертифицированное лицо, занятое в аудиторской фирме, ответственное за проведение аудита и выданное аудиторское заключение;

о) аудиторское заключение – выданный аудитором/аудиторской фирмой документ о результатах проведенного аудита, в котором аудитор/аудиторская фирма удостоверяет соответствие/несоответствие индивидуальной или (и) консолидированной финансовой отчетности субъекта стандартам бухгалтерского учета и нормам, установленным законодательством;

п) управомочивающая сделка – сделка, при заключении которой аудитор/аудиторская фирма выражает мнение по поводу оценки рассматриваемого предмета или (и) соответствия результатов измерений надлежащим критериям, цель которой – повысить степень доверия третьих лиц;

р) стандарт профессиональной сертификации – нормы, установленные аккредитованной профессиональной организацией для признания в качестве сертифицированного лица, которые соответствуют международным стандартам в сфере образования (IES), установленным Международной федерацией бухгалтеров (IFAC);

с) стандарт длительного образования – нормы, установленные аккредитованной профессиональной организацией для сохранения квалификации и статуса сертифицированного лица;

т) аккредитованная профессиональная организация – профессиональная организация бухгалтеров или (и) аудиторов, зарегистрированная в соответствии с законодательством Грузии в качестве непредпринимательского (некоммерческого) юридического лица и являющаяся действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC) либо действительным членом региональной организации, признанной Международной федерацией бухгалтеров (IFAC), или лицом, аккредитованным в соответствии с требованиями настоящего Закона.

Глава II

Бухгалтерский учет и финансовая отчетность

Статья 3. Правовые основы бухгалтерского учета и финансовой отчетности

1. Бухгалтерский учет регулируется настоящим Законом и другими нормативными актами Грузии. Бухгалтерский учет должен соответствовать стандартам бухгалтерского учета.

2. Стандарты бухгалтерского учета состоят из стандартов бухгалтерского учета в государственном секторе и стандартов бухгалтерского учета в частном секторе.

3. Стандарты бухгалтерского учета в государственном секторе – это правила бухгалтерского учета и отчетности, установленные для бюджетных организаций и юридических лиц публичного права.

4. Правительство Грузии правомочно установить для учреждений отдельных категорий в государственном секторе обязательство по использованию стандартов бухгалтерского учета в частном секторе с учетом их деятельности.

5. Стандарты бухгалтерского учета в государственном секторе устанавливает Министр финансов Грузии.

6. Стандарты бухгалтерского учета в частном секторе состоят из международных стандартов финансовой отчетности (IFRS), международных стандартов финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs) и местных (национальных) стандартов финансовой отчетности для непредпринимательских (некоммерческих) юридических лиц.

7. Международные стандарты финансовой отчетности (IFRS) – это стандарты и интерпретации, принятые Советом по международным стандартам бухгалтерского учета (IASB), охватывающие:

а) международные стандарты финансовой отчетности;

б) международные стандарты бухгалтерского учета;

в) интерпретации, принятые Международным советом по интерпретациям финансового учета (IFRIS) или постоянно действующим Комитетом по интерпретациям (SIC).

8. Международные стандарты финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs) – это международные стандарты финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs), утвержденные Советом по международным стандартам бухгалтерского учета (IASB).

9. Местные (национальные) стандарты финансовой отчетности для непредпринимательских (некоммерческих) юридических лиц – это стандарты финансовой отчетности, рекомендованные непредпринимательским (некоммерческим) юридическим лицам, установленные аккредитованной профессиональной организацией с учетом международной практики и опыта.

10. В целях доступности международных стандартов финансовой отчетности (IFRS) и международных стандартов финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs) на государственном языке Грузии они подлежат переводу на грузинский язык и изданию аккредитованной профессиональной организацией, являющейся действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC).

11. Аккредитованная профессиональная организация представляет указанные в пункте 10 настоящей статьи, переведенные на грузинский язык международные стандарты финансовой отчетности (IFRS) и международные стандарты финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs), а также установленные ею местные (национальные) стандарты финансовой отчетности для непредпринимательских (некоммерческих) юридических лиц в юридическое лицо публичного права – Национальное агентство по стандартам и метрологии Грузии с целью регистрации, которое публикует данные стандарты после их регистрации.

12. Обязательным условием является опубликование текста перевода на грузинский язык только международных стандартов финансовой отчетности (IFRS) и международных стандартов финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs), действующих в соответствующем периоде, которые зарегистрированы согласно пункту 11 настоящей статьи. Лицо имеет право на опубликование текста перевода указанных стандартов на английский язык.

Статья 4. Ведение бухгалтерского учета

1. Субъект ведет бухгалтерский учет в соответствии с настоящей статьей.

2. В целях опубликования стандартов бухгалтерского учета в частном секторе субъект-предприниматель может считаться малым и средним предприятием или микропредприятием с учетом условий, установленных пунктом 3 настоящей статьи.

3. Субъект-предприниматель считается:

а) микропредприятием, если согласно Налоговому кодексу Грузии он является лицом со статусом микробизнеса, малого бизнеса или плательщика фиксированного налога. Плательщик фиксированного налога считается микропредприятием только в части соответствующей деятельности;

б) малым и средним предприятием в случае неудовлетворения критериям, установленным для микропредприятий.

4. Субъекты, предусмотренные подпунктами «а» и «б» пункта 4 статьи 7 настоящего Закона, ведут бухгалтерский учет в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности (IFRS).

5. Малые и средние предприятия ведут бухгалтерский учет в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs). Вместе с тем, они вправе использовать международные стандарты финансовой отчетности (IFRS).

6. Микропредприятиям не вменяется в обязанность ведение бухгалтерского учета.

7. За исключением субъектов-предпринимателей, другие юридические лица частного права ведут бухгалтерский учет в соответствии с местными (национальными) стандартами финансовой отчетности для непредпринимательских (некоммерческих) юридических лиц, если законодательством не предусмотрено иное. Вместе с тем, они имеют право использовать международные стандарты финансовой отчетности (IFRS).

8. Бюджетные организации и юридические лица публичного права ведут бухгалтерский учет в соответствии со стандартами бухгалтерского учета в государственном секторе, кроме случаев, предусмотренных пунктом 4 статьи 3 настоящего Закона.

9. Субъект может вести бухгалтерский учет лично, посредством нанятых лиц или путем получения бухгалтерских услуг. Бухгалтерскими услугами считается оказание лицом услуг по ведению бухгалтерского учета субъекту.

10. Бухгалтером может быть как сертифицированное, так и несертифицированное лицо.

11. Документ бухгалтерского учета не является публичным документом. За исключением соответствующего субъекта, данный документ доступен для органа, осуществляющего контроль (надзор), в случаях, предусмотренных законодательством Грузии, и для любого другого лица – с согласия соответствующего субъекта.

12. Документ бухгалтерского учета хранится у субъекта в течение 6 лет после завершения соответствующего отчетного периода, кроме случаев, предусмотренных законодательством Грузии.

Глава III

Аудит

Статья 5. Правовые основы проведения аудита

1. Правовые основы проведения аудита определяются настоящим Законом.

2. Аудит в Грузии проводится в соответствии с международными стандартами аудита (ISA).

3. Международные стандарты аудита (ISA) – это справочник международных официальных документов по аудиту и управомочивающим услугам, утвержденных Международной федерацией бухгалтеров (IFAC), которые на день принятия настоящего Закона приняты и изданы Международной федерацией бухгалтеров (IFAC) и будут обработаны, изменены, утверждены и изданы Международной федерацией бухгалтеров (IFAC) либо ее органом – правопреемником.

4. Справочник международных официальных документов по аудиту и управомочивающим услугам – это сборник документов, изданных в качестве руководства Международной федерацией бухгалтеров (IFAC) для осуществления аудита и оказания связанных с ним услуг.

5. В целях доступности международных стандартов аудита (ISA) на государственном языке Грузии они подлежат переводу на грузинский язык и изданию аккредитованной профессиональной организацией, являющейся действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC).

6. Аккредитованная профессиональная организация представляет указанные в пункте 5 настоящей статьи, переведенные на грузинский язык международные стандарты аудита (ISA) для регистрации в юридическое лицо публичного права – Национальное агентство по стандартам и метрологии Грузии, которое публикует данные стандарты после их регистрации.

7. Обязательным условием является использование текста перевода на грузинский язык только международных стандартов аудита (ISA), действующих в соответствующем периоде, которые зарегистрированы в соответствии с пунктом 6 настоящей статьи. Лицо вправе использовать текст перевода указанных стандартов на английский язык.

Статья 6. Предоставление полномочий по проведению аудита

1. Зарегистрированные в Грузии юридические лица, существующие в Грузии филиалы зарегистрированных за рубежом лиц и физические лица приобретают полномочия по проведению аудита в Грузии после регистрации в Реестре аудиторов (далее – Реестр).

2. Реестр ведет (ведут) аккредитованная профессиональная организация (организации).

3. Зарегистрированные в Грузии юридические лица, существующие в Грузии филиалы зарегистрированных за рубежом лиц или физические лица для регистрации в Реестре обращаются с заявлением в аккредитованную профессиональную организацию, членом которой они являются.

4. В случае удовлетворения соответствующих требований, указанных в пунктах 6 – 9 настоящей статьи, зарегистрированными в Грузии юридическими лицами, существующими в Грузии филиалами зарегистрированных за рубежом лиц или физическими лицами аккредитованная профессиональная организация обязана зарегистрировать их в соответствующем реестре.

5. Существует 2 типа Реестра:

а) реестр лиц с правом проведения обязательного аудита, в котором зарегистрированы аудиторы/аудиторские фирмы, имеющие право проведения обязательного аудита;

б) реестр лиц без права проведения обязательного аудита, в котором зарегистрированы аудиторы/аудиторские фирмы, не имеющие право проведения обязательного аудита.

6. Зарегистрированные в Грузии юридические лица или существующие в Грузии филиалы зарегистрированных за рубежом лиц, заинтересованные в регистрации в реестре лиц с правом проведения обязательного аудита, должны удовлетворять следующим условиям:

а) ими должен быть трудоустроен хотя бы один сертифицированный профессиональный бухгалтер;

б) они должны быть членами аккредитованных профессиональных организаций;

в) они должны иметь систему контроля за качеством;

г) по завершении мониторинга системы контроля за качеством ими должны быть получены заключения первой или второй категории;

д) они должны владеть методологией проведения аудита, которая соответствует международным стандартам аудита (ISA).

7. Физические лица, заинтересованные в регистрации в реестре лиц с правом проведения обязательного аудита, должны удовлетворять следующим условиям:

а) они должны быть сертифицированными профессиональными бухгалтерами;

б) они должны быть членами аккредитованных профессиональных организаций;

в) они должны иметь систему контроля за качеством;

8. Зарегистрированные в Грузии юридические лица или существующие в Грузии филиалы зарегистрированных за рубежом лиц, заинтересованные в регистрации в реестре лиц без права проведения обязательного аудита, должны удовлетворять следующим условиям:

а) ими должен быть трудоустроен хотя бы один сертифицированный бухгалтер;

б) они должны быть членами аккредитованных профессиональных организаций;

в) они должны иметь систему контроля за качеством;

г) они должны владеть методологией проведения аудита, которая соответствует международным стандартам аудит (ISA).

9. Физические лица, заинтересованные в регистрации в реестре лиц без права проведения обязательного аудита, должны удовлетворять следующим условиям:

а) они должны быть сертифицированными бухгалтерами;

б) они должны быть членами аккредитованных профессиональных организаций;

в) они должны иметь систему контроля за качеством;

г) они должны владеть методологией проведения аудита, которая соответствует международным стандартам аудита (ISA).

10. Аккредитованным профессиональным организациям запрещается заявлять отказ в членстве зарегистрированным в Грузии юридическим лицам, существующим в Грузии филиалам зарегистрированных за рубежом лиц или физическим лицам, если они удовлетворяют соответствующие требования, указанные в пунктах 6 – 9 настоящей статьи, кроме членства в аккредитованных профессиональных организациях.

11. Аккредитованные профессиональные организации имеют право на регистрацию зарегистрированных в Грузии юридических лиц, существующих в Грузии филиалов зарегистрированных за рубежом лиц или физических лиц в реестре лиц с правом проведения обязательного аудита, если они являются действительными членами Международной федерации бухгалтеров (IFAC) или действительными членами региональной организации, признанной Международной федерацией бухгалтеров (IFAC), либо если по истечении года после аккредитации ими без замечаний пройден контроль, осуществленный юридическим лицом публичного права – Единым национальным органом аккредитации – Центром аккредитации.

12. Аккредитованные профессиональные организации обязаны признать в качестве сертифицированных профессиональных бухгалтеров физические лица – действительные члены профессиональных организаций, являющихся действительными членами Международной федерации бухгалтеров (IFAC) в стране, входящей в Организацию экономического сотрудничества и развития (OECD). В других случаях аккредитованные профессиональные организации вправе потребовать подтверждения соответствующих знаний.

13. За исключением случая, предусмотренного пунктом 12 настоящей статьи, Правительство Грузии правомочно установить перечень государств, в которых даже в случае действительного членства в профессиональных организациях, являющихся действительными членами Международной федерации бухгалтеров (IFAC), физические лица должны быть признаны аккредитованными профессиональными организациями в качестве сертифицированных профессиональных бухгалтеров.

14. Если юридическое лицо публичного права – Единый национальный орган аккредитации – Центр аккредитации удостоверит, что стандарт профессиональной сертификации, установленный аккредитованной профессиональной организацией, тот же, что и стандарт сертификации, согласно которому данная аккредитованная профессиональная организация осуществляла сертификацию лиц до аккредитации, аккредитованная профессиональная организация правомочна признать лицо,сертифицированное им в соответствии с этим стандартом сертификации, в качестве сертифицированного профессионального бухгалтера.

15. Аудитор/аудиторская фирма, которая более не удовлетворяет условиям регистрации в соответствующем реестре, подлежит исключению из указанного реестра.

16. Если аудитор/аудиторская фирма более не удовлетворяет условиям регистрации в соответствующем реестре, он (она) обязан (обязана) в течение 5 рабочих дней предоставить информацию об этом аккредитованной профессиональной организации, членом которой она является. В случае невыполнения указанного требования данная аккредитованная профессиональная организация возлагает на аудитора/аудиторскую фирму дисциплинарную ответственность.

17. В случае получения информации, предусмотренной пунктом 16 настоящей статьи, аккредитованная профессиональная организация обязана исключить аудитора/аудиторскую фирму из соответствующего реестра в течение 5 рабочих дней.

18. В случае проведения аудита зарегистрированным в Грузии юридическим лицом, существующим в Грузии филиалом зарегистрированного за рубежом лица или физическим лицом без регистрации в соответствующем реестре аудит не считается проведенным.

19. Аудитор/аудиторская фирма правомочны в любое время обратиться в аккредитованную профессиональную организацию с требованием о его (ее) исключении из соответствующего реестра, кроме случая, предусмотренного пунктом 16 настоящей статьи.

Статья 7. Проведение аудита

1. Аудит субъекта может проводить аудитор или аудиторская фирма.

2. Аудит может проводиться в обязательном порядке или порядке инициативы.

3. Обязательство по проведению обязательного аудита установлено настоящим Законом или другим нормативным актом Грузии.

4. Проведение аудита является обязательным:

а) для субъектов, подлежащих надзору Национального банка Грузии, которым вменяется в обязанность проведение ежегодного аудита;

б) для предприятий, удовлетворяющих критерии, определенные Правительством Грузии;

в) в других случаях, определенных законодательством Грузии, кроме субъектов, предусмотренных подпунктами «а» и «б» этого пункта.

5. Обязательный аудит проводится ежегодно, до 31 октября года, следующего за календарным годом, если законодательством Грузии не определено иное.

6. В случае невыполнения требования пункта 5 настоящей статьи субъектами, предусмотренными подпунктами «б» и «в» пункта 4 этой же статьи, лицо, определенное Правительством Грузии, за счет средств субъекта нанимает аудитора с целью проведения аудита в отношении данного субъекта.

7. Право на проведение обязательного аудита имеют только аудиторы/аудиторские фирмы, зарегистрированные в реестре лиц с правом проведения обязательного аудита. Вместе с тем, обязательный аудит проводится указанными аудиторами/сертифицированными профессиональными бухгалтерами, занятыми в указанных аудиторских фирмах.

8. Субъекты, предусмотренные подпунктами «б» и «в» пункта 4настоящей статьи, обязаны представить для опубликования аудированную финансовую отчетность лицу, определенному Правительством Грузии, в порядке, установленном Правительством Грузии, если законодательством Грузии не предусмотрено иное.

9. Инициативный аудит проводится по решению уполномоченного лица (лиц) или в других случаях, предусмотренных законодательством Грузии.

10. Аудиторское заключение удостоверяет подписью соответственно аудитор, аудиторская фирма или партнер по сделке.

11. С помощью внутренних процедур аудиторской фирмы должна быть возможна идентификация партнера по сделке. В случае невыполнения данного требования на аудиторскую фирму возлагается дисциплинарная ответственность аккредитованной профессиональной организацией, членом которой она является.

12. (21.12.2012№135)

Статья 8. Обеспечение качества аудита

1. Аудитор/аудиторская фирма ответственны за разработку и опубликование надлежащей политики и процедур системы контроля за качеством в соответствии с требованиями Международной федерации бухгалтеров (IFAC).

2. Система контроля за качеством – это совокупность правил и процедур, установленных аудитором/аудиторской фирмой в соответствии с международными стандартами контроля за качеством (ISQC), целью которых является проведение аудитором/аудиторской фирмой аудита в соответствии с целями и общими принципами аудита финансовой отчетности.

3. Международный стандарт контроля качества (ISQC) – это стандарты и указания, принятые Международным советом по аудиту и управомочивающим услугам (IAASB), касающиеся системы контроля за качеством работы лиц, осуществляющих аудит и обзор финансовой отчетности, а также оказывающих другие управомочивающие и связанные с ними услуги.

4. В целях доступности международного стандарта контроля качества (ISQC) на государственном языке Грузии он подлежит переводу на грузинский язык и изданию аккредитованной профессиональной организацией, являющейся действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC).

5. Аккредитованная профессиональная организация представляет указанный в пункте 4 настоящей статьи, переведенный на грузинский язык международный стандарт контроля качества (ISQC) для регистрации в юридическое лицо публичного права – Национальное агентство по стандартам и метрологии Грузии, которое публикует данный стандарт после его регистрации.

6. Мониторинг системы контроля за качеством работы аудитора/аудиторской фирмы осуществляет аккредитованная профессиональная организация, членом которой является указанный аудитор/аудиторская фирма. Мониторинг системы контроля за качеством должен проводиться не реже одного раза в 3 года.

7. Мониторинг системы контроля за качеством – это оценка системы контроля за качеством, разработанной аудитором/аудиторской фирмой на основе аудиторских заключений и путем проверки процесса подготовки данного заключения.

8. Мониторинг системы контроля за качеством осуществляется в соответствии с Положением о мониторинге системы контроля за качеством, зарегистрированным юридическим лицом публичного права – Национальным агентством по стандартам и метрологии Грузии, представляемым юридическому лицу публичного права – Национальному агентству по стандартам и метрологии Грузии для регистрации аккредитованной профессиональной организацией – действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC).

9. Аккредитованная профессиональная организация производит мониторинг системы контроля за качеством работы аудитора/аудиторской фирмы посредством лиц, осуществляющих контроль за качеством.

10. В 6-месячный срок по завершении мониторинга системы контроля за качеством лицо, осуществляющее контроль за качеством, составляет в соответствии с международным стандартом контроля качества (ISQC) заключение по мониторингу, по одному экземпляру которого направляется аудитору/аудиторской фирме и аккредитованной профессиональной организации.

11. Аудиторская фирма обязана ознакомить всех сертифицированных лиц, занятых в указанной аудиторской фирме, с заключением по мониторингу. В случае невыполнения данного требования аудиторскую фирму привлекает к дисциплинарной ответственности аккредитованная профессиональная организация, членом которой она является.

12. Существуют 4 категории заключения по мониторингу:

а) первой категории – в случае прохождения аудитором/аудиторской фирмой мониторинга системы контроля за качеством без замечаний;

б) второй категории – в случае прохождения аудитором/аудиторской фирмой мониторинга системы контроля за качеством с незначительными замечаниями;

в) третьей категории – в случае прохождения аудитором/аудиторской фирмой мониторинга системы контроля за качеством с существенными замечаниями;

г) четвертой категории – в случае непрохождения аудитором/аудиторской фирмой мониторинга системы контроля за качеством.

13. Лицо, осуществляющее контроль за качеством, обязано внести в заключение по мониторингу свои замечания или (и) соображения, касающиеся как аудитора/аудиторской фирмы, так и всех сертифицированных лиц, занятых в аудиторской фирме.

14. В случае осуществления мониторинга системы контроля за качеством работы аудитора ответственность возлагается на аудитора. В случае осуществления мониторингасистемы контроля за качеством работы аудиторской фирмы ответственность возлагается на аудиторскую фирму или (и) при рассмотрении каждого конкретного аудиторского заключения – на соответствующего партнера по сделке.

15. Аккредитованная профессиональная организация рассматривает заключение по мониторингу и принимает решение, предусмотренное настоящей статьей, в отношении как аудитора/аудиторской фирмы, так и всех сертифицированных лиц, занятых в аудиторской фирме.

16. Как аудитор/аудиторская фирма, так и все сертифицированные лица, занятые в аудиторской фирме, правомочны лично или (и) через представителя принять участие в рассмотрении заключения по мониторингу, составленного в отношении них, и представить объяснения и пояснения.

17. В случае непрохождения аудитором/аудиторской фирмой мониторинга системы контроля за качеством соответствующая аккредитованная профессиональная организация обязана исключить его (ее) из соответствующего реестра.

18. Исходя из результатов мониторинга системы контроля за качеством, при наличии соответствующего основания аккредитованная профессиональная организация обязана перевести аудитора/аудиторскую фирму из реестра одного типа в реестр другого типа.

19. Исходя из результатов рассмотрения заключения по мониторингу аккредитованная профессиональная организация принимает в отношении сертифицированного лица решение:

а) о сохранении действия сертификата;

б) об определении срока для исправления ошибок;

в) о приостановлении действия сертификата.

20. Аккредитованная профессиональная организация правомочна принять в отношении сертифицированного лица одно или более одного из решений, предусмотренных пунктом 19 настоящей статьи.

21. В случае неустранения ошибок сертифицированным лицом в срок, определенный аккредитованной профессиональной организацией, приостанавливается действие сертификата. При неустранении ошибок аккредитованная профессиональная организация обязана опубликовать замечания, существующие в отношении сертифицированного лица.

22. В случаях, предусмотренных настоящей статьей, при приостановлении действия сертификата аккредитованной профессиональной организацией физическое лицо вправе обратиться с требованием о возобновлении действия сертификата по истечении одного года с момента приостановления действия сертификата.

Статья 9. Правила этики

1. При оказании профессиональных услуг аудитор/аудиторская фирма обязана соблюдать Кодекс этики профессиональных бухгалтеров(IESBA Code), установленный Международной федерацией бухгалтеров (IFAC), переведенный на грузинский язык и зарегистрированный в соответствии с пунктом 3 настоящей статьи.

2. Кодекс этики профессиональных бухгалтеров (IESBA Code) подлежит переводу на грузинский язык и изданию аккредитованной профессиональной организацией, которая является действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC).

3. Аккредитованная профессиональная организация представляет указанный в пункте 2 настоящей статьи, переведенный на грузинский язык Кодекс этики профессиональных бухгалтеров (IESBA Code) для регистрации в юридическое лицо публичного права – Национальное агентство по стандартам и метрологии Грузии, которое публикует данный Кодекс после его регистрации.

4. Аудитор/аудиторская фирма должны быть независимыми от субъектов, в отношении которых проводят аудит. Вместе с тем, они не должны быть вовлечены в процесс принятия решений указанных субъектов.

5. Аудитор/аудиторская фирма не вправе проводить аудит:

а) в случае наличия между субъектом и аудитором/аудиторской фирмой финансовых или (и) иных интересов, могущих оказать влияние на содержание выданного субъекту аудиторского заключения;

б) в случае, когда субъект и аудитор/аудиторская фирма являются взаимозависимыми лицами согласно Налоговому кодексу Грузии;

в) при наличии между субъектом и аудитором/аудиторской фирмой трудовых отношений.

6. В целях настоящей статьи финансовым интересом считается интерес в акциях и других ценных бумагах, ссудах и иных долговых обязательствах, включая права и обязательства, предусматривающие приобретение такого интереса, а также производные, напрямую связанные с приобретением указанного интереса.

7. Разногласия по вопросам бухгалтерского учета не могут статьоснованием для прекращения договорных отношений с аудитором/аудиторской фирмой.

8. В случае невыполнения требований, предусмотренных пунктом первым, 4 или 5 настоящей статьи:

а) аудитор/аудиторская фирма подлежит привлечению к дисциплинарной ответственности аккредитованной профессиональной организацией, членом которой они являются;

б) обязательный аудит не считается проведенным.

9. Действие настоящей статьи распространяется также на лиц, осуществляющих контроль за качеством, и сертифицированных лиц, занятых в аудиторской фирме, при осуществлении ими соответствующих полномочий.

Статья 10. Конфиденциальность информации

1. Информация, полученная при оказании аудитором/аудиторской фирмой профессиональных услуг, является профессиональной тайной.

2. За исключением случаев, предусмотренных законодательством Грузии, аудитор/аудиторская фирма обязаны:

а) хранить профессиональную тайну; срок хранения профессиональной тайны не ограничен во времени и не зависит от изменения рода деятельности;

б) не разглашать профессиональную тайну без согласия субъекта.

3. В случае изменения аудитора/аудиторской фирмы предыдущий аудитор/аудиторская фирма вправе передать следующему аудитору/аудиторской фирме соответствующую информацию о субъекте, в отношении которого проведен аудит.

4. Аудитор/аудиторская фирма вправе в случае согласия субъекта передать другому лицу информацию, полученную при оказании профессиональных услуг.

5. В случае невыполнения требований, предусмотренных пунктом 2 настоящей статьи, на аудитора/аудиторскую фирму дисциплинарную ответственность возлагает аккредитованная профессиональная организация, членом которой он/она является. В виде дисциплинарной ответственности может быть применено также приостановление членства в аккредитованной профессиональной организации.

6. Действие настоящей статьи распространяется также на лиц, осуществляющих контроль за качеством, и сертифицированных лиц, занятых в аудиторской фирме, в связи с информацией, полученной при осуществлении ими соответствующих полномочий.

Глава IV

Аккредитованная профессиональная организация

Статья 11. Аккредитация профессиональной организации

1. В целях настоящего Закона аккредитованной может быть только профессиональная организация бухгалтеров или (и) аудиторов, созданная в соответствии с законодательством Грузии, зарегистрированная в качестве непредпринимательского (некоммерческого) юридического лица и удовлетворяющая требованиям настоящей статьи.

2. Аккредитацию профессиональной организации бухгалтеров или (и) аудиторов осуществляет юридическое лицо публичного права – Единый национальный орган аккредитации – Центр аккредитации.

3. Профессиональная организация бухгалтеров или (и) аудиторов, не являющаяся действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC) или действительным членом региональной организации, признанной Международной федерацией бухгалтеров (IFAC), получает аккредитацию при наличии внутренней политики и процедур в соответствии с требованиями Международной федерации бухгалтеров (IFAC) в отношении ниже перечисленных вопросов:

а) механизм мониторинга системы контроля за качеством аудиторов/аудиторских фирм, являющихся ее членами;

б) требования к образованию сертифицированных лиц и система их сертификации;

в) система обеспечения соблюдения ее членами требований Кодекса этики профессиональных бухгалтеров (IESBA Code);

г) система привлечения к дисциплинарной ответственности.

4. Профессиональной организации бухгалтеров или (и) аудиторов, указанной в пункте 3 настоящей статьи, аккредитация предоставляется на срок 5 лет. Указанная организация правомочна потребовать повторную аккредитацию по истечении 3 лет после завершения срока предыдущей аккредитации.

5. Срок аккредитации профессиональной организации бухгалтеров или (и) аудиторов, указанной в пункте 3 настоящей статьи, продлевается на один год в случае получения статуса ассоциированного члена Международной федерации бухгалтеров (IFAC).

6. Ежегодный мониторинг соответствия профессиональной организации бухгалтеров или (и) аудиторов, указанной в пункте 3 настоящей статьи, условиям аккредитации осуществляет юридическое лицо публичного права – Единый национальный орган аккредитации – Центр аккредитации.

7. В целях настоящего Закона профессиональная организация бухгалтеров или (и) аудиторов, являющаяся действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC) либо действительным членом региональной организации, признанной Международной федерацией бухгалтеров (IFAC), считается аккредитованной в течение ее членства.

8. Профессиональная организация бухгалтеров или (и) аудиторов, указанная в пункте 7 настоящей статьи, обязана в первый год удостоверить юридическому лицу публичного права – Единому национальному органу аккредитации – Центру аккредитации соответственно членство в Международной федерации бухгалтеров (IFAC) либо членство в региональной организации, признанной Международной федерацией бухгалтеров (IFAC).

9. Профессиональная организация бухгалтеров или (и) аудиторов, указанная в пункте 7 настоящей статьи, в случае приостановления членства в Международной федерации бухгалтеров (IFAC) либо членства в региональной организации, признанной Международной федерацией бухгалтеров (IFAC), обязана известить об этом юридическое лицо публичного права – Единый национальный орган аккредитации – Центр аккредитации в течение одного месяца с момента его приостановления.

10. В целях настоящего Закона, если более 50 процентов членов профессиональной организации бухгалтеров или (и) аудиторов составляют члены профессиональной организации бухгалтеров или (и) аудиторов, срок аккредитации которых истек, считается, что указанные профессиональные организации бухгалтеров или (и) аудиторов являются одними и теми же организациями. Соответственно, указанная профессиональная организация бухгалтеров или (и) аудиторов вправе обратиться в юридическое лицо публичного права – Единый национальный орган аккредитации – Центр аккредитации с требованием о получении аккредитации по истечении 3 лет с момента регистрации.

11. Порядок аккредитации устанавливает юридическое лицо публичного права – Единый национальный орган аккредитации – Центр аккредитации в соответствии с требованиями, определенными пунктом 3 настоящей статьи.

Статья 12. Компетенция аккредитованной профессиональной организации

1. Аккредитованная профессиональная организация, являющаяся действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC), обязана:

а) осуществлять перевод на грузинский язык, представлять в юридическое лицо публичного права – Национальное агентство по стандартам и метрологии Грузии для регистрации и издавать:

а.а) международные стандарты финансовой отчетности (IFRS);

а.б) международные стандарты финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs);

а.в) международные стандарты аудита (ISA);

а.г) международные стандарты контроля качества (ISQC);

а.д) Кодекс этики профессиональных бухгалтеров (IESBA Code);

б) устанавливать, представлять в юридическое лицо публичного права – Национальное агентство по стандартам и метрологии Грузии для регистрации и издавать:

б.а) правила сертификации лиц, осуществляющих проверку системы контроля за качеством;

б.б) Положение о мониторинге системы контроля за качеством в соответствии с требованиями Международной федерации бухгалтеров (IFAC).

2. Функциями аккредитованной профессиональной организации являются:

а) составление, издание и представление в юридическое лицо публичного права – Национальное агентство по стандартам и метрологии Грузии для регистрации местных (национальных) стандартов финансовой отчетности для непредпринимательских (некоммерческих) юридических лиц;

б) разработка и издание плана счетов бухгалтерского учета в качестве рекомендации (образца);

в) обеспечение обучения бухгалтеров с целью повышения квалификации (проведение тренингов);

г) сертификация физических лиц, в частности:

г.а) сертификация бухгалтеров (в качестве сертифицированных профессиональных бухгалтеров и сертифицированных бухгалтеров);

г.б) сертификация лиц, осуществляющих проверку системы контроля за качеством, в соответствии с правилами сертификации, указанными в подпункте «б.а» пункта первого настоящей статьи;

г.в) осуществление сертификации иного рода по согласованию с административным органом или другим заинтересованным лицом;

д) производство по дисциплинарным делам в отношении аудитора/аудиторской фирмы – члена аккредитованной профессиональной организации и сертифицированных лиц, занятых в данной аудиторской фирме;

е) разработка, установление и опубликование стандарта длительного образования;

ж) контроль за обеспечением соблюдения требований правил этики Международной федерации бухгалтеров (IFAC);

з) осуществление мониторинга системы контроля за качеством в соответствии с Положением, указанным в подпункте «б.б» пункта первого настоящей статьи;

и) опубликование списка лиц, сертифицированных аккредитованной профессиональной организацией, на собственной веб-странице;

к) ведение реестра аудиторов/аудиторских фирм – членов аккредитованной профессиональной организации и обеспечение его публичности.

3. Аккредитованная профессиональная организация правомочна, за исключением деятельности, определенной настоящей статьей, осуществлять любую другую деятельность, предусмотренную учредительными документами или (и) не запрещенную законом.

4. Аккредитованная профессиональная организация осуществляет сертификацию лиц в качестве сертифицированных профессиональных бухгалтеров и сертифицированных бухгалтеров с соблюдением требований международных стандартов образования (IES) Международной федерации бухгалтеров (IFAC).

5. Программы сертификации лиц, сертифицированных в качестве сертифицированных профессиональных бухгалтеров и сертифицированных бухгалтеров, должны быть публичными. Вместе с тем, следует указать обязательные минимальные требования в отношении знаний, необходимых для признания в качестве сертифицированного лица.

6. Аккредитованная профессиональная организация обязана публиковать информацию об объеме доходов аудиторов/аудиторских фирм. Вместе с тем, она обязана производить разделение доходов аудиторов/аудиторских фирм по видам оказанных услуг.

7. Аккредитованная профессиональная организация должна публиковать информацию о доходах, указанных в пункте 6 настоящей статьи, ежегодно, до конца года, следующего за соответствующим годом.

8. Аккредитованная профессиональная организация обязана публиковать отчет о своей деятельности ежегодно, на собственной веб-странице или в прессе, до 1-го июля года, следующего за соответствующим годом. В случае опубликования отчета об осуществлении деятельности аккредитованной профессиональной организации на веб-странице данной организации указанный отчет должен быть доступен в течение не менее 3 лет.

Глава V

Ответственность и разрешение спора

Статья 13. Ответственность за нарушение настоящего Закона

1. Нарушение требований настоящего Закона влечет ответственность, определенную настоящей статьей, если соответствующим законодательством не предусмотрена иная ответственность за указанное деяние (действие/бездействие).

2. Невыполнение субъектами, предусмотренными подпунктами «б» и «в» пункта 4 статьи 7 настоящего Закона, требования пункта 5 той же статьи влечет наложение штрафа на соответствующего субъекта в размере 10 000 лари, что не освобождает его от обязательства по проведению аудита.

Статья 14. Порядок возложения ответственности

1. Основанием для начала производства по делу о правонарушении является выявление правонарушения, предусмотренного статьей 13 настоящего Закона, в связи с чем составляется протокол о правонарушении. Протокол о правонарушении подписывает лицо, уполномоченное на его составление.

2. При выявлении правонарушения, предусмотренного статьей 13 настоящего Закона, протокол о правонарушении в отношении субъектов, предусмотренных подпунктами «б» и «в» пункта 4 статьи 7 этого же Закона, составляет лицо, определенное Правительством Грузии, если законодательством Грузии не предусмотрено иное.

3. В протоколе о правонарушении указываются: дата составления протокола; должность, фамилия и имя лица, составившего протокол; данные о нарушителе, в том числе – личный номер или идентификационный номер налогоплательщика; суть правонарушения; нормативный акт, предусматривающий ответственность за указанное правонарушение.

4. О начале производства по делу о правонарушении уведомляется лицо, в отношении которого ведется производство по указанному делу, и ему передается один экземпляр протокола о правонарушении.

5. Лицо правомочно лично или (и) через представителя принять участие в процессе производства по делу о правонарушении, начавшегося в отношении него, и представить объяснения и пояснения.

6. При выявлении правонарушения, предусмотренного статьей 13 настоящего Закона, решение о наложении штрафа на субъектов, предусмотренных подпунктами «б» и «в» пункта 4 статьи 7 этого же Закона, принимает лицо, определенное Правительством Грузии, если законодательством Грузии не предусмотрено иное.

7. Решение по делу о правонарушении принимается в месячный срок после составления протокола. Один экземпляр данного решения в 5-дневный срок после принятия решения передается лицу, в отношении которого ведется производство по указанному делу.

8. В решении, принятом по делу о правонарушении, указываются: наименование органа/лица, принявшего решение; дата рассмотрения дела; данные о лице, в отношении которого рассматривается дело; обстоятельства, выявленные при разбирательстве дела; нормативный акт, предусматривающий ответственность за данное правонарушение; суть решения; срок и порядок обжалования решения.

9. Лицо уплачивает сумму штрафа, наложенного в соответствии с настоящим Законом, в 30-дневный срок с момента вручения решения о наложении штрафа.

10. Сумма штрафа, установленного настоящим Законом, зачисляется в бюджет в порядке, определенном Бюджетным кодексом Грузии.

Статья 15. Разрешение спора

1. Согласно настоящему Закону спор рассматривается и разрешается в порядке, установленном законодательством Грузии, с учетом требований настоящей статьи.

2. Заключение по мониторингу обжалуется вместе с решением аккредитованной профессиональной организации.

3. Решение аккредитованной профессиональной организации относительно заключения по мониторингу аудитор, аудиторская фирма или сертифицированные лица, занятые в аудиторской фирме, могут обжаловать в суд, в 30-дневный срок после вручения решения.

4. Решение по делу о правонарушении подлежит обжалованию в суд, в порядке, установленном Административно-процессуальным кодексом Грузии.

5. Обжалование решения по делу о правонарушении не служит основанием для приостановления действия данного решения.

Глава VI

Переходные и заключительные положения

Статья 16. Переходные положения

1. Нормативные акты, принятые постановлениями Коллегии Совета аудиторской деятельности при Парламенте Грузии и Комиссии по стандартам бухгалтерского учета при Парламенте Грузии, а также нормативные акты, действующие в сфере бухгалтерского учета и аудита на1 января 2013 года, действуют до вступления в силу обязательства по использованию соответствующих стандартов, предусмотренных настоящим Законом.

2. Временные стандарты бухгалтерского учета, указанные в Законе Грузии «О регулировании бухгалтерского учета и отчетности», действуют до 31 декабря 2015 года.(28.05.2015 N3626)

3. Квалификационные сертификаты аудитора, выданные Советом аудиторской деятельности при Парламенте Грузии, имеющие силу к 1 января 2013 года, действуют с 1 января 2013 года в течение 5 лет.

4. Сертифицированные лица, указанные в пункте 3 настоящей статьи, и аудиторская фирма, нанявшая указанных сертифицированных лиц, вправе быть зарегистрированными только в реестре лиц без права проведения обязательного аудита.

5. До 1 июля 2013 года аккредитованной профессиональной организации обеспечить разработку программ сертификации бухгалтеров (в качестве сертифицированных профессиональных бухгалтеров и сертифицированных бухгалтеров).

6. Аккредитованной профессиональной организации, являющейся действительным членом Международной федерации бухгалтеров (IFAC), до 1-го января 2013 года обеспечить разработку программы сертификации лиц, осуществляющих контроль за качеством, и Положения о мониторинге системы контроля за качеством.

7. Подготовка финансовой отчетности в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (IFRS) является обязательной с 31 декабря 2015 года, если законодательством Грузии не предусмотрено иное. При этом субъект вправе пользоваться этими стандартами до 31 декабря 2015 года. (28.05.2015 N3626)

8. Подготовка финансовой отчетности в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs) является обязательной с 31 декабря 2015 года, если законодательством Грузии не предусмотрено иное. При этом субъект вправе пользоваться этими стандартами до 31 декабря 2015 года. (28.05.2015 N3626)

9. После 1-го января 2013 года регистрации в реестре лиц с правом проведения обязательного аудита подлежат аудиторы/аудиторские фирмы, определенные Правительством Грузии на основании части 2 статьи 202 Налогового кодекса Грузии.

10. Порядок, предусмотренный пунктом 9 настоящей статьи, действует с 1 января 2013 года в течение 4 лет. Вместе с тем, мониторинг системы контроля за качеством работы аудиторов/аудиторских фирм, определенных в указанном пункте, не проводится с 1 января 2013 года в течение 3 лет.

11. С 1 января 2013 года в течение 3 лет право на проведение аудита в отношении субъектов, предусмотренных подпунктом «в» пункта 4 статьи 7 этого же Закона, имеет любой аудитор/аудиторская фирма, независимо от того, в реестре какого типа они зарегистрированы.

12.Аудитор/аудиторская фирма вправе проводить аудит финансовой отчетности субъектов, предусмотренных пунктом 4 статьи 7 настоящего Закона, за 2012 и 2013 годы независимо от того, в реестре какого типа они зарегистрированы.(26.12.2013 №1885)

13. Юридическому лицу публичного права – Единому национальному органу аккредитации – Центру аккредитации до 31 декабря 2015 года представить Финансово-бюджетному комитету Парламента Грузии порядок аккредитации, определенный пунктом 11 статьи 11 настоящего Закона. (28.05.2015 N3626)

14. Активы, находящиеся в собственности Совета аудиторской деятельности, созданного при Парламенте Грузии, передать Министерству экономики и устойчивого развития Грузии сразу после его ликвидации.(21.12.2012 №135)

15. До 1 июня 2016 года членство аудиторов/аудиторских фирм в профессиональных организациях не требуется. (24.12.2015 N4722)

16. Совет аудиторской деятельности, созданный при Парламенте Грузии, сразу после ликвидации передает Единый реестр индивидуальных аудиторов и аудиторских фирм юридическому лицу публичного права – Национальному агентству публичного реестра.(21.12.2012 №135)

17. До 1 июня 2016 года аккредитованные профессиональные организации обязаны зарегистрировать аудиторов/аудиторские фирмы в соответствующем реестре, не требуя их членства в указанных организациях. При этом аудиторы/аудиторские фирмы, не зарегистрированные в соответствующем реестре, не вправе проводить аудит. (24.12.2015 N4722)

18. До 1 июня 2016 года в целях статей 3, 5, 8, 9 и этой статьи настоящего Закона применяются переведенные на грузинский язык или (и) разработанные и опубликованные аккредитованной профессиональной организацией Программа сертификации лиц, осуществляющих контроль за качеством, и Положение о мониторинге системы контроля за качеством, последние версии Международных стандартов финансовой отчетности (IFRS), Международных стандартов финансовой отчетности для малых и средних предприятий (IFRS for SMEs), Международных стандартов аудита (ISA) и Кодекса этики профессиональных бухгалтеров (IESBA Code), установленного Международной федерацией бухгалтеров (IFAC). В период, предусмотренный настоящим пунктом, также действуют временные стандарты бухгалтерского учета, определенные Законом Грузии «О регулировании бухгалтерского учета и отчетности». При этом подготовка субъектами финансовой отчетности, предусмотренной пунктами 7 и 8 настоящей статьи, в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности является добровольной, если законодательством Грузии не определено иное, и лица вправе пользоваться указанными стандартами. (24.12.2015 N4722)

Статья 17. Заключительные положения

1. С 1 января 2013 года признать утратившими силу:

а) Закон Грузии «Об аудиторской деятельности» от 7 февраля 1995 года (Ведомости Парламента Грузии №№23 – 26, 1994 – 1995, ст.496);

б) Закон Грузии «О регулировании бухгалтерского учета и отчетности» от 5 февраля 1999 года (Сакартвелос саканонмдебло мацне №4(11), 1999 год, ст.18);

в) постановление Парламента Грузии «О Совете аудиторской деятельности при Парламенте Грузии» от 30 июня 1995 года (Ведомости Парламента Грузии №№ 27 – 30, 1994-1995 год, ст.656);

г) постановление Парламента Грузии «О Комиссии по стандартам бухгалтерского учета при Парламенте Грузии» от 19 марта 1999 года (Сакартвелос саканонмдебло мацне № 16 (23), 1999 год, ст. 239).

2. Настоящий Закон, за исключением статей первой – 15, пунктов первого – 4 и 7 – 12 статьи 16 настоящего Закона, ввести в действие по опубликовании.

3. Статьи первую – 15, пункты первый – 4 и 7 – 12 статьи 16 настоящего Закона ввести в действие с 1 января 2013 года.

Президент Грузии Михаил Саакашвили

Тбилиси

29 июня 2012 года

№ 6598-вс